リセールバリューの高い車は、新車で買って早く手放しても損が小さい｜トヨタ・日産・ホンダ15車種1,422台の店頭価格で、車検ごとの乗り換えと中古を計算

「リセールバリューの高い車」「新車と中古車、どっちが得か」で調べて来られた方に、先に結論を書きます。

リセールバリューの高い車ほど、新車で買って早めに手放しても損が小さく、3年落ちを中古で買う得はなくなります。中古車チェーンのネクステージで売られている15車種1,422台の店頭価格を、新車のときのメーカー希望小売価格で割ると、3年落ちで残っていた割合（残価率）は、コンパクト・小型SUV・ミニバン・中型SUVの4区分すべてでトヨタが一番高く、ヤリスクロスは101%、ノアは106%でした。日産はノート72%、キックス75%です。区分と走行距離をそろえると、ホンダはトヨタより約7%、日産は約15%低く出ます。ただし、ホンダのヴェゼル（96%）やステップワゴン（97%）はトヨタに近く、メーカーより車種で決まる部分が大きいです。年1万km走る前提で年あたりの負担を計算すると、どれも現金で払うなら、トヨタとホンダの7車種は、新車で買って3年で手放すほうが3年落ちを買うより安く、日産の2車種は逆でした。ただし、新車だけを販売店のローン（年5.9%）で買うと、中古を現金で買うより安いのはヤリスクロスとヴェゼルだけになります。5年乗るのと比べて、車検ごとに乗り換えると余分にかかる「いつも新車に乗る代金」は、ヤリスクロスで年0.4万円、ハリアーで年9.2万円です（下取りを店頭価格の85%と仮定、諸費用は除く）。車種・下取りの割合・年間の走行距離・値引きを入れて計算できる計算機を10章に置きました。

この記事で比べたのは、トヨタ・日産・ホンダの量販車15車種です。ランドクルーザー、アルファード、ジムニーのように、新車がなかなか手に入らず中古が新車より高くなりやすい車は、扱っていません。

1. 先に、立場を書きます

この記事は、車を売る側（販売店・買取店・カーリース）ではない立場で書いています。車や買取の紹介はしていません。

私は会社を経営していて、車は法人で買っています。今乗っているメルセデスのC180は中古で買いました。ただ、個人のお金で買うなら、値落ちの速い外国車ではなく、売るときに値段が残りやすい国産車にすると考えています。そのうえで、私には次の仮説がありました。

トヨタの車なら売るときも高く売れるので、新車で買って車検ごと（3年）に買い替え、いつも新しい技術の恩恵を受ける乗り方が成り立つ。日産やホンダはリセールが悪いので、成り立たない。

この記事は、この仮説を店頭価格のデータで確かめたものです。

2. 調べ方：店頭に並んでいる1,422台を、新車のときの値段で割った

2-1. 使ったデータ

中古車の値段は、全国に店を持つ中古車販売のネクステージが、自社のサイトに載せている在庫を使いました。2026年11月9日の夜に、15車種の2021〜2023年式の在庫一覧を、全ページ読み込んでいます。

中古車の値段は、カーセンサーやグーネットのような掲載サイトのほうが台数は多いです。ただ、カーセンサーの利用規約は、サイトの情報を「当社の事前の許諾なく、これらを複製、転用等の利用・使用をすること」を禁じています。グーネットの利用規約も、商業目的でコンテンツを不特定多数に見せることを禁じています。このブログは広告のある商用サイトなので、使っていません。ネクステージのサイトには、こうした利用規約が見当たりませんでした。

1社の在庫を使うことには、利点もあります。同じ会社の値付けで、トヨタ・日産・ホンダの車が並んでいるので、メーカーの差を、売り手の違いを混ぜずに比べられます。

2-2. 残価率の計算

• 分子：店頭の「車両価格」（諸費用を除いた本体の値段）
• 分母：そのグレードが新車だったときのメーカー希望小売価格（税込）。各社のニュースリリースと、トヨタ公式サイトの当時の価格表（Internet Archiveの保存版）で確かめました。年の途中で値上げがあった車は、その年の7月1日の値段を使っています
• 3年落ち＝2023年式、5年落ち＝2021年式
• 修復歴のある車、先代の型の車は外しました。売約済みの車は本体価格が出ないので、残価率の計算から外しています

新車の値段が年の途中で変わった車は、その年の最も安い値段と最も高い値段でも計算し直しました。結論は変わりません。

2-3. この数字の弱いところ

• 店頭の売り出し価格で、実際に売れた値段ではありません
• 販売店で付けたナビなどのオプションの分は、店頭価格に入っていて、新車のメーカー希望小売価格には入っていません。残価率が100%を超える車があるのは、このせいもあります
• 2023年式と2021年式を同じ日に比べています。1台の車が3年後・5年後にこうなる、と追いかけた数字ではありません
• ネクステージ1社の在庫です。トヨタの販売店の認定中古車などとは、値付けが違う可能性があります
• 2021年式のフィットは5台、2023年式のキックスは13台と少ないです
• 測った車の中には、その後に新しい型が出た車種があります。キックスは2026年6月に新型が発表され、RAV4もトヨタ公式サイトの価格表は新型に切り替わっています。ヴェゼルは2026年10月にマイナーモデルチェンジしました。新しい型が出たことが先代の値段にどう響いたかは、このデータでは分けられていません

3. 結果：4つの区分すべてで、トヨタの残り方が一番高い

3-1. 3年落ち（2023年式）

残価率は、店頭の車両価格 ÷ 新車のときのメーカー希望小売価格です。ハイブリッドとガソリン、2WDと4WDは、それぞれのグレードの新車価格で割ってから、車種ごとにまとめています。

3-2. 5年落ち（2021年式）

ミニバンの4車種とエクストレイルは2021年式が先代の型、ZR-Vは2023年発売なので、5年落ちは比べられる車種だけです。

3-3. メーカーの差を1つの数字にすると

区分ごとに車種の数も走行距離も違うので、1,422台をまとめて、区分・年式・走行距離の違いを取り除いたうえでメーカーの差を出しました（残価率の対数を、メーカー・区分と年式の組み合わせ・走行距離で説明する回帰）。

メーカーごとの車種は4〜5車種しかなく、同じ車種の車どうしは値段が似るので、本当の誤差は表の幅より大きいはずです。差の向きと大きさの目安として読んでください。

4. 仮説の答え合わせ：トヨタは当たり、ホンダは半分外れ

4-1. 当たっていたところ

4つの区分のどれでも、残価率が一番高いのはトヨタの車でした。日産は、コンパクト・小型SUV・ミニバンで一番低く、3年落ちのノートは新車の72%、キックスは75%です。同じ区分のトヨタのヤリス（89%）、ヤリスクロス（101%）とは、17〜26ポイントの差があります。

4-2. 外れていたところ

ホンダは、ひとくくりに「リセールが悪い」とは言えませんでした。ヴェゼル（96%）はヤリスクロス（101%）に、ステップワゴン（97%）はノア・ヴォクシー（105〜106%）に近く、フィット（83%）はトヨタのアクア（85%）とほぼ同じです。一方で、中型SUVのZR-Vは78%で、4車種の中で一番低くなりました。

トヨタの中でも、ハリアーは85%で、ホンダのヴェゼルより低いです。メーカーの差はたしかにありますが、どの車種を選ぶかで決まる部分のほうが大きいです。

5. 新車3年・新車5年・中古の3つを、同じ式で比べる

5-1. 式

新車の値段を1として、次の3つの買い方の「年あたりの負担」を比べます。負担は、買った値段から手放すときに受け取る額を引いて、乗った年数で割ったものです。

• A　新車を買って、3年で手放す（車検ごとの乗り換え）：(1 − k×r3) ÷ 3
• C　新車を買って、5年で手放す：(1 − k×r5) ÷ 5
• B　3年落ちを店頭で買って、5年落ちで手放す：(r3 − k×r5) ÷ 2

r3とr5は3年落ち・5年落ちの残価率です。kは「手放すときに受け取る額 ÷ 店頭価格」です。2023年式と2021年式の値段の差を、1台の車が3年目から5年目までに下がる分とみなしている点は、この計算の仮定です（2-3）。

5-2. 走行距離を、年1万kmにそろえる

3章の表は、店に並んでいる車の走行距離のままです。3年落ちは2.3〜4.0万km、5年落ちは3.2〜4.3万kmと車種でばらつくので、そのままだと、年式の差と走行距離の差が混ざります。そこで3-3の「1万kmごとに約3%」を使って、1台ずつ、3年落ちは3万km、5年落ちは5万km（年1万km走る人）の値段に直してから、中央値を取りました。

5-3. 下取りは、店頭価格より安い

自分の車を手放すとき、受け取れるのは店頭価格ではなく、それより安い下取りや買取の額です。店頭価格との差には、店の整備費・保証・在庫の費用・利益が入っています。この割合kを示す公的な統計は見つけられなかったので、ここでは85%を中心に、80%と90%でも計算しました。どこで売るかでも大きく変わります（11章の質問）。自分の見積もりがあれば、10章の計算機で入れ替えられます。

諸費用（新車を買うときの税金や登録の費用を含む）、車検、毎年の税金、保険、ローンの金利は、この式には入れていません。どれも、乗り換える回数が多いAほど不利になる費用です。

5-4. 結果（k＝85%、年1万km）

数字は、新車の値段に対する1年あたりの負担です。300万円の車なら、10%は年30万円です。9車種すべてで、一番負担が小さいのは「新車を買って5年乗る」（C）でした。ノートだけは、3年落ちを買う（B）とほぼ同じです。

5-5. 新車3年と、3年落ちの中古は、どちらが安いか

AとBを比べると、AがBより安くなるのは、kが次の値より小さいときです（3×r5 − 2×r3 が正のとき。9車種すべてで正でした）。

k ＜ (3×r3 − 2) ÷ (3×r5 − 2×r3)

右辺を車種ごとに計算すると、ヤリスクロス1.48、ヴェゼル1.45、ヤリス1.32、RAV4 1.18、アクア1.16、ハリアー1.04、フィット1.03でした。下取りが店頭価格を上回ることは考えにくいので、トヨタとホンダのこの7車種は、下取りの割合がいくらでも、新車で買って3年で手放すほうが、3年落ちを店頭で買うより年あたりの負担が小さくなります。日産のキックスは0.58、ノートは0.46で、下取りが店頭価格の6割より高い現実の範囲では、3年落ちを買うほうが安くなります。

理屈は単純です。ヤリスクロスの3年落ちは、3万km走っていても新車の100%で売られていました。3年落ちを店頭で買う人は、新車とほとんど同じ値段を払って、そこから5年落ちまで下がる分（新車の約10%）を2年で負担します。新車で買った人は、値段がほとんど下がらない3年間を自分で使い、店頭価格の85%で手放せます。

ミニバンは5年落ちのデータがありませんが、3年落ちのノアは新車の106%、ヴォクシーは105%で売られていました。新車が手に入るなら、3年落ちを店頭で買う理由は、値段の面ではありません。

5-6. 新車をローンで買う場合

ここまでは、どの買い方も現金で払う前提でした。新車だけをローンで買い、中古は現金で買う人と比べると、利息の分だけ新車が不利になります。頭金なしで車の値段を全額60回で借り、3年で売って残りを返す場合、最初の3年に払う利息は、年2.9%で車の値段の6.3%（年2.1%）、年5.9%で13.0%（年4.3%）です。年2.9%は私が地元の銀行で見込んでいる金利、年5.9%は販売店のローンの金利の例（日産の残価設定型クレジットの実質年率）です。ここでは金利の水準だけを借りて、通常の元利均等返済のローンとして計算しています。残価設定型クレジットは最終回に残価を残す返済なので、利息と残高の動きはこの計算と違います。

数字は新車の値段に対する1年あたりの負担です（下取り85%、年1万km）。年2.9%で借りるなら、中古を現金で買うより新車のほうが安いのは、ヤリスクロス・ヴェゼル・RAV4・ヤリス・アクアの5車種です。年5.9%で借りると、ヤリスクロスとヴェゼルの2車種だけになり、ヤリスはほぼ同じ、RAV4・アクア・ハリアーは中古を現金で買うほうが安くなります。「トヨタなら、ローンで新車を買っても中古に勝つ」とは言えません。勝ち残るのは、3年落ちが新車並みに売られている車種だけで、その1台はホンダです。

中古も同じ金利・60回のローンで買い、2年で手放して残りを返すとして計算し直すと、9車種とも、新車3年と中古のどちらが安いかの順番は5-5と変わりませんでした。中古は借りる額が小さくても、2年で手放すので、年あたりの利息は新車とほぼ同じになるからです。中古車のローンの金利が新車より高ければ、中古はさらに不利になります。一方で、この返済条件（60回）では、5年乗る（C）との差は広がります。年5.9%なら、ヤリスクロスの「いつも新車に乗る代金」は年0.2%から1.3%になります。

6. 車検ごとの乗り換えは「いつも新車に乗る代金」を払うこと

6-1. 5年乗るのと比べた、追加の負担

AとCの差は、3年ごとに新車に乗り換えることで、5年乗るより余分にかかる負担です。車の値下がりと下取りの差だけで見た「いつも新車に乗るための代金」と言えます。各車種で一番多かったグレードの2023年の新車価格で、円に直しました。

ヤリスクロスとヴェゼルは、下取りが店頭価格の9割なら、3年で乗り換えるほうがかえって安くなります。乗り換えるたびの諸費用はこの表に入っていないので、実際の差は、これより乗り換えに不利になります。

6-2. 差を2つに分ける

A−Cは、式を組み替えると2つの部分に分かれます。

A−C ＝ {(1 − r3) ÷ 3 − (1 − r5) ÷ 5} ＋ (1 − k) × (r3 ÷ 3 − r5 ÷ 5)

前の部分は、値下がりの年平均の差（3年で手放すときの年平均 − 5年で手放すときの年平均）で、値下がりが最初の3年に偏っているかを表します。3年で下がる分の年平均が、5年で下がる分の年平均より小さければ、マイナスになります。後ろの部分は、手放すたびに失う「店頭価格と下取りの差」の年あたりの額です。手放すたびに、そのときの店頭価格の（1 − k）を失います。3年ごとなら3年に1回、5年なら5年に1回で、r3 ÷ 3 は r5 ÷ 5 より大きいので、いつもプラスです。

数字は新車の値段に対する1年あたりの割合です（端数のため、足し算が合わないところがあります）。下取りの差の部分は、どの車種でも年2%前後でほとんど同じでした。違いを生んでいるのは前の部分で、最初の3年で値段がほとんど下がらない車ほど、乗り換えの代金が小さくなります。日産の2車種は、値下がりが最初の3年に偏っていて、乗り換えるほど不利になります。

つまり、私の仮説は「トヨタなら成り立つ」より、「3年目までの値下がりが小さい車なら、乗り換えの代金はほとんどかからない」と言い直すのが正確です。今回の15車種でそれに近いのはヤリスクロスとヴェゼルで、トヨタはそういう車種を多く持っている、ということになります。新しい安全装備や技術に乗れる価値は、お金とは別の物差しなので、この代金と比べて自分で決めることになります。

7. ローンは使うべきでないか：車の値下がりと、借金の損得は別の計算

「車は値下がりするものだから、借金で買ってはいけない」と言われることがあります。式で分けると、値下がりと借金の損得は別の話です。

7-1. 値下がりは、払い方で変わらない

車の1年あたりの費用は、次の2つの足し算です。

1年あたりの費用 ＝ 値下がり ＋ お金を車に入れておく費用

値下がりは、5章・6章で計算した部分で、現金で買ってもローンで買っても同じだけ出ていきます。払い方で変わるのは、後ろの「お金を車に入れておく費用」だけです。

• 現金で買うと、そのお金を預金や運用に置いておけば得られたはずの利回りを手放します
• ローンで買うと、金利を払う代わりに、手元のお金は預金や運用に残ります

そのため、ローンと現金の差は次の式になります（プラスならローンが得）。

ローンの損得（1年あたり）≒（手元のお金の利回り − ローンの金利）× 借りている額

借りている額はその年の平均の残高、手元のお金の利回りは税金を引いたあとの値です。返済で残高は減っていくので、これは損得の向きと大きさをつかむための式で、正確な比較は、ローンと一括の記事のように月ごとのお金の出入りで計算します。車が値下がりするかどうかは、この式に入っていません。

7-2. 預金しか持っていないなら、ローンは使わない

手元のお金が預金だけなら、利回りは預金の金利です。ローンの金利は預金の金利より高いので、式はいつもマイナスになり、ローンは損です。ただし、一括で払うと急な出費に回せる預金が残らないなら、預金を手元に残すためにローンを使う意味はあります（ローンと一括の記事の4-1）。5-6の「新車だけをローン、中古は現金」の比較は、この人の比較にあたります。

7-3. 運用しているなら、ローンは「その金利で借りて運用する」こと

手元のお金を株などで運用しているなら、ローンを組んで株を売らずに残すのは、ローンの金利で借りて株を持つのと同じです。運用の利回りが金利を上回る期間が長ければ、ローンのほうが得になります。

ローンと一括の記事では、過去55年の米国株（S&P500、配当込み・円）の相場で、200万円を年2.9%・24回で借りて株を残した場合を、始める月をずらして645通り試しました。一括より増えたのは66%、差の中央値は＋15.3万円で、10回に1回は−29.2万円より悪く、最悪は−83.1万円でした。中央値でも一括に負ける金利は、24回で年約9.5%、60回で年約8.1%です。過去の645通りでは、平均（＋19.5万円）も中央値もプラスでしたが、これからも同じとは限らず、負ける期間もあるので、いくら借りるかは「最悪いくらまで負けてよいか」から決めます。私が次の車の4割を年2.9%・24回で借りるのも、この考え方です。私の言う「戦略的な借金」は、現金で一括で買える力を持ったうえで、あえてローンを組むことです。

7-4. この記事の結果と組み合わせると

5-6の比較は、中古を現金で買う人のお金には利回りがない（預金に置くだけ）という前提でした。運用している人どうしで比べるなら、中古を現金で買う人も、車に入れたお金の運用益を手放しています。運用益がプラスなら、この分を中古の側にも足すと、5-6で新車が不利になった分は小さくなります。ただし、どこまで小さくなるか（5-5の順番まで戻るか、それを越えるか）は、借りる額、車に入れるお金の額と期間、利回りで決まるので、一般には言えません。正確には月ごとのお金の出入りで比べる必要があります。相場が悪い期間に当たれば、利息はそのまま負担として残ります。

現金で一括で買えない人には、この話は当てはまりません。大前提として、私は、現金で一括で買えないものは、家でさえ身分不相応だと考えています。現金で買えない車は、選ばないということです。それでもローンで買うなら、利息を小さくすることが先です。効く順に、金利の低いところで借りる（年2.9%と年5.9%では、3年の利息が車の値段の6.3%と13.0%）、借りる額を減らす、乗り換えずに長く乗る（5-6）です。

8. 結果をどう使うか

1. 年あたりの負担を一番小さくしたいなら、新車を買って5年乗る：今回の9車種では、どれもこれが一番安くなりました（下取り85%、年1万km、諸費用・車検は除く）
2. 3年落ちが新車並みに売られている車は、中古で買わない（現金で買える場合）：ヤリスクロスの3年落ちは新車の101%（3万kmにそろえると100%）、ノアは106%でした。新車が手に入るなら、新車で買って早めに手放すほうが、3年落ちを買うより負担が小さくなります。新車をローンで買うなら、利息を足して比べ直します（5-6）
3. 中古で安く買うなら、値下がりが最初の3年に偏っている車種を選ぶ：日産のノート・キックスは、3年落ちを買うほうが、新車で3年乗るより安くなりました
4. たくさん走る人ほど、早く手放したときの受け取り額が下がる：走行距離は1万kmごとに約3%値段を下げます。計算機に年間の走行距離を入れると、その分を反映します
5. 自分の下取りの割合を確かめる：手放す前に、今の車の下取り額と、同じ年式・走行距離の店頭価格を並べると、自分のkが分かります。kが高いほど、新車で買って早めに手放す乗り方が有利になります

9. 私の場合

私はこれまで、プリウスを2台、どちらも中古で買いました。初代は10万円で買って1年半、2台目は130万円で買って10年近く乗りました。今のメルセデスのC180も、中古で330万円で買っています。このC180を今売るなら、店頭の値段は150万円くらいだろうと私は見ていて、受け取れる額はそれよりずっと低いと思っています。

次に買うBYDのSEALは法人で買う車で、この記事のデータには入っていません。本当は中古が良いのですが、今のところ新車で考えています。中国のメーカーは更新が速く、毎年のように装備が良くなるからです。また、私は自分の車のリセールは、ないものと考えています。法人で買って、経費として減価償却していく車なので、売るときの値段を当てにせずに選んでいます。外国車を選べるのも、そのためです。個人のお金で車を買う人は、この買い方ができません。だから「トヨタ以外なら、中古のほうが有利」と考えやすくなります。

個人のお金で買うなら値段の残りやすい国産車にする、というのが私の考えでしたが、データで見ると、条件に一番合うのは「トヨタの車」というより「3年目までの値下がりが小さい車種」でした。今回の15車種では、ヤリスクロス、ヴェゼル、ノア、ヴォクシー、ステップワゴンがそれにあたります。このうち5年落ちまで計算できたヤリスクロスとヴェゼルは、3年落ちの中古で買うと、新車で買って3年で手放すより、年あたりの負担が大きくなりました。「トヨタ以外なら中古が有利」という見方は、日産のノートとキックスでは当たっていて、ホンダのヴェゼルとフィットでは外れていました（5-5）。

10. 計算機：新車3年・新車5年・中古の年あたりの負担

車種を選ぶと、5-2の残価率（年1万kmにそろえた値）と、その車種で一番多かったグレードの2023年の新車価格が入ります。新車の値段、値引き、新車のローンの金利と回数、年間の走行距離、下取りの割合、諸費用、車検の費用を自分の数字に変えると、3つの買い方の年あたりの負担、「いつも新車に乗る代金」、新車3年と中古の境目になる下取りの割合を出します。走行距離は、3-3の「1万kmごとに約3%」で残価率に反映します。ローンの利息は、手元のお金を預金に置いている人の費用として足しています（運用している人の考え方は7章）。結果の最後に、自分の条件で相談するためのAI向けの文を付けました。

11. よくある質問

リセールバリューとは何ですか

車を手放すときに、どれだけ値段が残っているかのことです。この記事では、中古車として店頭で売られている値段を、新車のときの値段で割った「残価率」で測りました。自分が手放すときに受け取るのは、店頭価格より安い下取りや買取の額です（5-3）。

リセールバリューが高いメーカーはどこですか

今回の15車種では、4つの区分のすべてでトヨタが一番高く、区分と走行距離をそろえると、ホンダはトヨタの約0.93倍、日産は約0.85倍でした（3-3）。ただし、ホンダのヴェゼルやステップワゴンはトヨタに近く、メーカーより車種の差のほうが大きいです（4章）。

3年落ちと5年落ち、中古で買うならどちらが得ですか

年1万km走る前提にそろえると、3年落ちから5年落ちまでで、残価率はヤリスクロスで10.6ポイント、ヴェゼル12.0、ヤリス12.1、アクア11.8、ハリアー10.4、RAV4 9.0、キックス10.4、ノート6.7ポイント下がりました（5-2）。この値下がりを2年で負担するのが、3年落ちを買って5年落ちで手放す乗り方です。3年落ちが新車並みに売られている車種では、この乗り方は、新車で買って3年で手放すより負担が大きくなります（5-5）。

新車を値引きして買えたら、結果は変わりますか

変わります。この記事の残価率は、メーカー希望小売価格を分母にしています。値引きで安く買えた分は、そのまま新車の買い方（AとC）の負担を減らします。10章の計算機に値引きの額を入れると反映します。

走行距離はどれくらい値段に響きますか

区分と年式とメーカーをそろえると、走行距離が1万km増えるごとに、店頭価格は約3%下がっていました（3-3）。

色で値段は変わりますか

変わっていました。同じ車種・グレード・駆動・年式の車どうしで、走行距離をそろえて比べると、店の表示で「ホワイト系」の車は、シルバー・青・赤・緑などの色の車より店頭価格が約4%（95%の幅で3.3〜5.4%）、「ブラック系」は約3%（2.3〜4.6%）高く出ました（ホワイト系691台、ブラック系501台）。装備や車の状態の違いまではそろえられていないので、色だけの差とは言い切れません。ただし、白のパール系は有料色のことが多く（たとえばフィットのプラチナホワイト・パールは新車で33,000円高）、差の一部はその分です。

どこで売ると高く売れますか

この記事のデータでは測っていません。私の例を1つ書きます。2台目のプリウスは、130万円で中古で買って10年近く乗ったあと、メルセデスの販売店では下取り3万円と言われましたが、私のメルマガの読者に30万円で売りました。初代のプリウスは、1年半ほどで車検の時期が来ましたが、ぶつけた傷が多く車検を通さないことになり、次の車に買い替えました。下取りは5,000円ほどでした。私は鉄くずの値段だったと思っています。古い車の1台の例ですが、販売店の下取りと、その車を欲しい人が払う額は、10倍違うこともありました。

ローンで買って3年で乗り換えると、借金が残りませんか

頭金なしで車の値段を全額借りた場合、36回払った時点の残高は、年2.9%・60回なら借りた額の41.7%、年5.9%・60回なら43.6%、年5.9%・84回なら62.1%です（通常の元利均等返済での試算）。年2.9%は私が地元の銀行で見込んでいる金利、年5.9%は販売店のローンの金利の例（日産の残価設定型クレジット）です。

この記事の残価率が3年後も変わらず、3年落ち・3万kmの下取りが店頭価格の85%だとして比べると、60回なら15車種すべてで、売ったお金でローンを返しきれます。一番余裕の小さいノートとキックスでも、新車の値段の約20%が手元に残ります。84回だと、ノート・キックス・ZR-Vの余裕は2%前後しかなく、下取りが店頭価格の80%なら借金が残ります。販売店のローンでは、車の所有権が販売店やクレジット会社に残ることがあり、その場合は売るときに残りを返して名義を変える手続きが要ります。

利息は、これとは別にかかります。利息を入れると、新車と中古のどちらが安いかが変わる車種があります（5-6）。一括で払うはずだったお金を何に置いておくかで損得が変わる話は、車はローンと一括、どっちが得かで計算しています。

リセールが高い車は盗まれやすく、結局は割高になりませんか

警察庁の「自動車盗難等の発生状況等について」（令和8年2月）では、令和7年に盗まれた台数が多かった車は、ランドクルーザー（1,177台、保有1,000台あたり3.5台）、プリウス（424台、0.2台）、アルファード（303台、0.4台）、ハイエース（209台、0.2台）、レクサスRX（209台、1.7台）、レクサスLX（195台、19.7台）、クラウン（173台、0.2台）などでした。

この記事の15車種は上位10車種に入っていないので、保有1,000台あたりの数字は公表されていません。盗まれる確率に車の値段を掛けると、車をまるごと失う場合の1年あたりの損の目安になります（実際の損は、車両保険の補償や、車が見つかるかどうかで小さくなります）。仮にプリウスと同じ1,000台あたり0.2台なら、車の値段の0.02%で、100万円あたり年200円です。6-2の「下取りの差」（年2%前後）より2桁小さい大きさです。一方で、ランドクルーザーは車の値段の0.35%（100万円あたり年3,500円）、レクサスLXは約2%（100万円あたり年1万9,700円）で、LXは下取りの差と同じ大きさになります。この記事の15車種の率は分からないので、盗難が買い方の損得を変えるかどうかは、この記事のデータでは決められません。盗難防止の機器や、車両保険の保険料の差も、この計算に入れていません。

ランドクルーザーやアルファード、ジムニーはどうですか

この記事では扱っていません。量販車のメーカーの差を比べるため、トヨタ・日産・ホンダが同じ区分で競っている車種だけを選んだからです。

残価設定ローンの残価とは、何が違いますか

残価設定ローンの残価は、メーカー系のクレジット会社が、返すときに買い取ると約束している額です。日産の残価設定型クレジット（2026年10月〜2027年3月の契約分）の5年後の残価は、税込価格に対してノート37%、キックス46%、エクストレイル50%、セレナ57%で、この記事の5年落ちの店頭価格（ノート72%、キックス67%）よりずっと低いです。店が売る値段ではなく、条件付きで保証する下限の額だからです。この4車種の順番は、この記事の3年落ちの店頭価格の順番（セレナ93%、エクストレイル81%、キックス75%、ノート72%）と同じでした。

中古の値段は、これからも同じですか

分かりません。この記事の数字は、2026年11月9日の店頭価格です。中古の値段は、新車の値上げや納期、中古の需要で動きます。

12. まとめ

• ネクステージの15車種1,422台で、3年落ちの残価率は4区分すべてでトヨタが一番高かった（ヤリスクロス101%、ノア106%）
• 区分と走行距離をそろえると、ホンダはトヨタの約0.93倍、日産は約0.85倍。走行1万kmごとに約3%下がる
• ホンダのヴェゼル（96%）・ステップワゴン（97%）はトヨタに近く、トヨタのハリアー（85%）はそれより低い。決め手は車種
• 年1万km・下取り85%で計算すると、9車種すべてで「新車を5年」が一番安い
• トヨタ・ホンダの7車種は、下取りの割合がいくらでも、3年落ちを買うより新車で3年乗るほうが安い。日産の2車種は中古のほうが安い
• 新車だけをローンで買うと利息の分だけ不利になる。年5.9%なら、中古（現金）より安いのはヤリスクロスとヴェゼルだけで、「トヨタならローンでも新車」とは言えない
• 車検ごとの乗り換えの代金（5年乗るのとの差）は、ヤリスクロス年0.4万円、ヴェゼル1.4万円、ノート8.3万円、ハリアー9.2万円
• 代金の差を生むのは、3年目までの値下がりの小ささ。下取りの差を払う分は、どの車種も年2%前後でほぼ同じ
• ローンを使うかどうかは値下がりとは別の計算。（手元のお金の利回り − ローンの金利）× 借りている額 で決まる。預金しか持たない人は使わない。現金で一括で買える力があり、そのお金を運用している人には、あえて借りる「戦略的な借金」になりうるが、負ける期間がある

13. 出典

• 株式会社ネクステージ 中古車在庫一覧（2026年11月9日に取得。各車種の2021〜2023年式）https://www.nextage.jp/stockcar/
• トヨタ自動車 ニュースリリース「TOYOTA、新型車ヤリスを2020年2月10日に発売」（2020年2月10日）、「ヤリスの安全・安心装備を充実」（2021年5月10日）、「TOYOTA、新型車『ヤリス クロス』を発売」（2020年8月31日）、「新型アクアを発売」（2021年7月19日）、「TOYOTA、新型ハリアーを発売」（2020年6月17日）、「新型『ノア』ならびに『ヴォクシー』を発売」（2022年1月13日）、「ハリアー、プラグインハイブリッドシステム搭載車を新設定」（2022年9月26日）、「RAV4を一部改良」（2022年10月4日）
• トヨタ自動車 公式サイトの各車種のグレード・価格データ（ヤリス 2021年6月・2023年1月、ヤリスクロス 2020年12月・2022年8月・2023年11月、アクア 2021年8月・2023年3〜11月、ノア 2022年1月・2023年3月・8月、ヴォクシー 2022年1月・2023年4月・8月、ハリアー 2020年7月・2023年12月、RAV4 2020年10月・2022年12月・2023年9月の掲載。Internet Archiveの保存版で確認）
• 日産自動車 ニュースリリース「新型車『日産キックス』を発表」（2020年6月24日）、「新型『ノート』を発表」（2020年11月24日）、「新型『ノート』e-POWER 4WDを発表」（2020年12月23日）、「『キックス』をマイナーチェンジ」（2022年7月19日）、「新型『エクストレイル』を発表」（2022年7月20日）、「『ノート』、『ノート オーラ』、『ノート オーラNISMO』を一部仕様向上」（2022年8月22日）、「新型『セレナ』を発表」（2022年11月28日）、「新型『セレナ』ガソリン車4WDの価格を発表」（2022年12月21日）、「『ノート』、『ノート オーラ』価格改定について」（2023年2月27日）、「一部車両の価格改定について」（2023年4月10日）
• 本田技研工業 ニュースリリース「新型『FIT』を発売」（2020年2月13日）、「『FIT』を一部改良し発売」（2021年6月3日）、「新型『VEZEL』を発売」（2021年4月22日）、「新型『STEP WGN』を発売」（2022年5月26日）、「『FIT』をマイナーモデルチェンジし発売」（2022年10月6日）、「新型SUV『ZR-V』を2023年4月に発売」（2022年11月17日）、「N-WGN、N-ONE、N-VAN、FIT、VEZEL、CIVICの価格改定について」（2023年6月23日）、「N-WGN、N-ONE、STEP WGN、ZR-Vの価格改定について」（2024年6月3日）
• 警察庁 生活安全企画課「自動車盗難等の発生状況等について」（令和8年2月）https://www.npa.go.jp/bureau/safetylife/bouhan/car/2026zidoushatounan.pdf
• 日産自動車「残価設定型クレジット（ビッグバリュークレジット）」各車種のお支払い例（2026年10月〜2027年3月契約分の残価）
• 株式会社リクルート「カーセンサー利用規約」、株式会社プロトコーポレーション「グーネット 利用規約」（2026年11月9日に確認）

14. あわせて読む

• 車はローンと一括、どっちが得か｜何割借りるかは「最悪いくら負けてよいか」で決まる（同じ車を、どう払うかの記事）
• レモン市場とは｜逆選択・情報の非対称性の意味と具体例（中古車の値段が、なぜ買い手に不利になりやすいか）
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